2026년부터 일정한 요건을 충족한 고배당기업의 주식을 직접 보유하고 받은 배당소득에는 별도의 분리과세를 선택할 수 있습니다.


기존에는 이자와 배당을 합한 금융소득이 연간 2천만원을 넘으면 근로소득·사업소득 등과 합산해 종합소득세를 계산했습니다. 하지만 고배당기업에서 받은 특례배당소득은 신청을 통해 종합소득에서 분리하고 14%부터 30%까지의 세율을 적용받을 수 있습니다.

다만 배당을 많이 지급하는 회사라고 모두 대상이 되는 것은 아닙니다. 고배당기업 요건과 적용 기간을 충족해야 하며, 투자자가 종합소득세 신고 때 직접 분리과세를 신청해야 합니다.

2026 배당소득 분리과세 핵심 정리

구분내용
시행 대상법에서 정한 고배당기업의 주식을 보유한 거주자
적용 소득2026년부터 발생하는 특례배당소득
세율소득세 기준 14%·20%·25%·30%
지방소득세소득세의 10% 별도
신청 시기배당받은 다음 해 5월 종합소득세 신고
신청 방법종합소득세 신고 시 분리과세 신청서 제출
기업 확인한국거래소 KIND 고배당기업 공시
적용 기간2028년 12월 31일이 속하는 사업연도까지 발생한 배당소득

2026년에 받은 배당소득은 2027년 5월 종합소득세 신고 때 분리과세를 신청합니다. 2029년에 지급받은 대상 배당까지 적용될 경우 마지막 신고 시점은 2030년 5월이 됩니다.

배당소득 분리과세란?

일반적으로 국내 주식 배당금을 받으면 소득세 14%와 지방소득세 1.4%를 합한 15.4%가 원천징수됩니다.

이자소득과 배당소득의 연간 합계가 2천만원 이하라면 보통 원천징수로 과세가 끝납니다. 그러나 금융소득이 2천만원을 초과하면 전체 금융소득이 다른 종합소득과 합산돼 6%부터 45%까지의 종합소득세율이 적용될 수 있습니다.

고배당기업 배당소득 분리과세를 선택하면 해당 특례배당소득을 다른 소득에 합산하지 않고 별도의 세율로 계산합니다. 근로소득이나 사업소득이 많아 높은 종합소득세율이 적용되는 투자자라면 세 부담이 줄어들 가능성이 있습니다.

반대로 소득이 적어 종합과세가 더 유리한 사람도 있을 수 있습니다. 분리과세가 무조건 유리한 것은 아니므로 신청 전 두 방식의 예상 세액을 비교해야 합니다.

일반계좌와 ISA의 비과세 한도, 손익통산 및 분리과세 구조가 궁금하다면 ISA 계좌 세금 총정리를 함께 확인하세요.

고배당기업 조건



법에서 정한 고배당기업은 다음 조건을 모두 충족해야 합니다.

상장법인이어야 한다

해당 사업연도 종료일을 기준으로 국내 주권상장법인이어야 합니다. 코넥스 상장기업과 법령에서 제외하도록 정한 투자회사 등은 대상이 아닙니다.

기준연도보다 배당금이 감소하지 않아야 한다

직전 사업연도에 발생한 배당소득이 2024년 12월 31일이 속하는 사업연도의 배당소득보다 감소하지 않아야 합니다.

배당성향 또는 배당 증가율 조건을 충족해야 한다

다음 두 가지 가운데 하나를 충족해야 합니다.

  • 직전 사업연도의 배당성향이 40% 이상

  • 직전 사업연도의 배당성향이 25% 이상이면서 이익배당금액이 전전 사업연도보다 10% 이상 증가

배당성향은 기업이 벌어들인 이익 가운데 얼마를 배당으로 지급했는지를 보여주는 비율입니다.

예를 들어 당기순이익이 1천억원이고 법에서 인정하는 이익배당금액이 400억원이라면 배당성향은 40%입니다.

개인이 재무제표만 보고 고배당기업 해당 여부를 확정하기는 어렵습니다. 기업이 법정 요건 충족 여부를 계산해 공시하므로 최종적으로는 한국거래소 공시를 확인해야 합니다.

배당소득 분리과세 세율

고배당기업에서 받은 특례배당소득에는 다음 누진세율이 적용됩니다.

특례배당소득소득세 계산방법
2천만원 이하배당소득의 14%
2천만원 초과~3억원 이하280만원＋2천만원 초과분의 20%
3억원 초과~50억원 이하5,880만원＋3억원 초과분의 25%
50억원 초과12억3,380만원＋50억원 초과분의 30%

표에 표시된 세율은 국세인 소득세 기준입니다. 실제 부담액을 계산할 때는 소득세의 10%에 해당하는 지방소득세도 더해야 합니다.

따라서 각 구간의 지방소득세를 포함한 실질 세율은 각각 15.4%, 22%, 27.5%, 33% 수준입니다. 다만 누진구조이므로 전체 배당소득에 가장 높은 구간의 세율을 일괄 적용하는 것은 아닙니다.

배당금 3천만원이면 세금은 얼마일까?

고배당기업에서 특례배당소득으로 3천만원을 받았다고 가정해 보겠습니다.

먼저 2천만원까지는 14%를 적용합니다.

2천만원 × 14% = 280만원

나머지 1천만원에는 20%가 적용됩니다.

1천만원 × 20% = 200만원

소득세 합계는 480만원입니다.

280만원＋200만원 = 480만원

지방소득세는 소득세의 10%인 48만원이므로 총세액은 약 528만원입니다.

총세액 528만원, 실효세율 약 17.6%

실제 신고 결과는 다른 배당소득, 이자소득, 필요경비가 인정되는 다른 소득과 각종 공제 여부 등에 따라 달라질 수 있습니다.

금융소득 2천만원을 넘으면 무엇이 달라질까?

일반기업에서 받은 배당과 예금이자 등 일반 금융소득은 연간 합계가 2천만원을 초과하면 금융소득종합과세 대상이 될 수 있습니다.

반면 분리과세를 신청한 고배당기업의 특례배당소득은 종합소득 과세표준에 합산하지 않습니다. 금융소득종합과세 기준금액을 판단할 때도 해당 특례배당소득을 제외합니다.

예를 들어 다음과 같은 소득이 있다고 가정하겠습니다.

  • 고배당기업 특례배당소득: 3천만원

  • 일반기업 배당소득: 1천만원

  • 예금 이자소득: 500만원

고배당기업 배당 3천만원에 분리과세를 신청하면, 일반 금융소득으로 판단하는 금액은 일반배당 1천만원과 이자 500만원을 합한 1,500만원입니다.

다만 해외에서 직접 받은 배당처럼 국내에서 원천징수되지 않은 금융소득은 금액과 관계없이 신고가 필요할 수 있습니다. 국내 배당과 해외 배당을 함께 받았다면 증권사 자료와 국세청 신고안내를 확인해야 합니다.

ETF 배당금도 분리과세 대상일까?

고배당주에 투자하는 ETF라고 해서 ETF 분배금에 이번 특례가 그대로 적용되는 것은 아닙니다.

이 제도는 법에서 정한 고배당기업의 주식을 거주자가 보유하고 해당 기업으로부터 받은 특례배당소득을 대상으로 합니다. ETF 투자자는 개별 기업 주식을 직접 보유하는 것이 아니라 집합투자증권을 보유하고 운용사를 통해 분배금을 받습니다.

따라서 고배당 ETF나 배당주 펀드의 분배금을 개별 고배당기업에서 직접 받은 배당과 동일하게 판단해서는 안 됩니다. 상품명에 ‘고배당’이나 ‘배당성장’이 포함돼 있더라도 세제 적용 여부는 별도로 확인해야 합니다.

ETF 분배금과 옵션 프리미엄의 과세 방식, 일반계좌와 ISA·연금계좌의 차이는 커버드콜 ETF 세금과 절세 방법에서 확인할 수 있습니다.

고배당기업 확인방법

대상 기업은 한국거래소 상장공시시스템인 KIND에서 확인할 수 있습니다.


확인 순서는 다음과 같습니다.

  1. 한국거래소 KIND 홈페이지에 접속합니다.

  2. 기업 밸류업 정보 메뉴를 선택합니다.

  3. 고배당기업 공시내역을 확인합니다.

  4. 기업명이나 종목코드로 검색합니다.

  5. 고배당기업 해당 여부와 적용 사업연도를 확인합니다.

  6. 배당성향과 이익배당금 증가율을 점검합니다.

기업은 정기주주총회에서 이익배당을 결의한 날의 다음 날까지 고배당기업 요건 충족 사실을 공시해야 합니다.

단순히 예상 배당수익률이 높거나 증권사에서 고배당주로 분류했다는 이유만으로 세제 대상이라고 판단하면 안 됩니다. 반드시 해당 연도의 공식 공시를 확인해야 합니다.

같은 기업도 실적과 배당정책에 따라 다음 사업연도에는 고배당기업 요건을 충족하지 못할 수 있습니다.

자동 적용이 아니라 신청해야 한다

고배당기업의 주식을 보유하고 배당을 받았다고 해서 분리과세가 자동으로 확정되는 것은 아닙니다.

분리과세를 적용받으려는 투자자는 배당을 받은 연도의 다음 해 5월 종합소득세 확정신고 때 분리과세 신청서를 제출해야 합니다.

2026년에 대상 배당을 받았다면 2027년 5월에 신청합니다.

신고 전에는 다음 자료를 준비하는 것이 좋습니다.

  • 증권사 배당금 지급내역

  • 배당소득 원천징수영수증

  • 고배당기업 공시내역

  • 일반 배당소득과 이자소득 내역

  • 근로소득·사업소득 등 다른 종합소득 자료

  • 분리과세 적용 전후 예상세액

국세청 홈택스 신고 화면과 구체적인 제출서식은 실제 2027년 신고 시점에 변경될 수 있으므로 당시 국세청 안내를 다시 확인해야 합니다.

분리과세가 유리한 사람

다음과 같은 경우에는 분리과세를 우선 비교해 볼 수 있습니다.

  • 이자와 배당을 합한 금융소득이 2천만원을 초과하는 경우

  • 근로소득이나 사업소득이 많아 높은 종합소득세율이 적용되는 경우

  • 고배당기업에서 받은 배당금의 비중이 큰 경우

  • 배당소득 때문에 건강보험료나 각종 소득 기준이 달라질 가능성이 있는 경우

다만 분리과세에 따른 건강보험료 반영 방식은 가입 자격과 다른 소득에 따라 달라질 수 있습니다. 세금이 줄어든다고 건강보험료도 같은 비율로 감소한다고 단정할 수는 없습니다.

종합과세가 더 유리할 수도 있다

종합소득이 적고 각종 소득공제나 세액공제를 충분히 적용받을 수 있다면 종합과세가 더 유리할 가능성도 있습니다.

특히 고배당기업 배당소득이 2천만원 이하라면 분리과세 세율은 일반적인 배당 원천징수 세율과 사실상 동일한 소득세 14%입니다. 지방소득세까지 포함하면 15.4%이므로 금융소득종합과세를 걱정하지 않는 투자자에게는 추가 절세효과가 크지 않을 수 있습니다.

분리과세 여부는 배당수익률만 보고 정하지 말고 다음 항목을 함께 비교해야 합니다.

  • 전체 금융소득

  • 근로·사업·연금 등 다른 소득

  • 예상 종합소득세율

  • 고배당기업 특례배당소득

  • 지방소득세

  • 건강보험료 등 다른 제도에 미치는 영향

투자할 때 주의할 점

세제혜택만 보고 특정 기업을 매수하는 것은 위험할 수 있습니다.

배당금은 예금이자처럼 보장되지 않습니다. 실적이 악화되거나 현금흐름이 부족해지면 회사가 배당금을 줄이거나 지급하지 않을 수 있습니다.

배당락으로 주가가 하락하거나 주가 자체가 크게 떨어지면 절감한 세금보다 투자손실이 더 커질 수도 있습니다.

고배당주를 선택할 때는 다음 항목을 함께 확인하세요.

  • 최근 배당금 지급 이력

  • 배당성향과 현금흐름

  • 영업이익과 순이익의 지속성

  • 부채비율

  • 일회성 특별배당 여부

  • 주가 대비 배당수익률

  • 고배당기업 공식 공시 여부

개별 주식과 ETF의 차이, 국내·해외 ETF 및 투자 목적별 선택 기준은 ETF 완벽 가이드에서 이어서 확인할 수 있습니다.

신청 전 체크리스트

  • 배당을 지급한 회사가 공식 고배당기업에 해당하는지 확인

  • 적용 대상 사업연도 확인

  • 배당금 지급일과 귀속연도 확인

  • ETF나 펀드가 아닌 직접 보유 주식인지 확인

  • 전체 이자·배당소득 합계 계산

  • 다른 종합소득과 예상세율 확인

  • 종합과세와 분리과세 예상세액 비교

  • 다음 해 5월 신고기한 확인

  • 분리과세 신청서와 증빙자료 준비

마무리

2026년 고배당기업 배당소득 분리과세는 금융소득이 많거나 다른 종합소득 때문에 높은 누진세율을 적용받는 투자자에게 유용할 수 있는 제도입니다.

핵심은 세 가지입니다.

첫째, 단순히 배당수익률이 높은 종목이 아니라 법에서 정한 고배당기업이어야 합니다.

둘째, 배당소득 구간에 따라 소득세 14%부터 30%까지 누진세율이 적용됩니다.

셋째, 자동 적용이 아니므로 배당받은 다음 해 5월 종합소득세 신고 때 분리과세를 신청해야 합니다.

투자 전에는 KIND에서 해당 기업의 공시를 확인하고, 신고 전에는 종합과세와 분리과세 중 어느 쪽이 유리한지 전체 소득을 기준으로 비교하세요.